新2网址 一般交易参与者的资本监管比例

什么是资本充足率

「资本充足率」是衡量证券公司财务稳健程度的重要指标。
在作为财务报表之一的资产负债表上，“负债”被称为“他人资本”，因为它们需要偿还给别人，但从总资本中减去债务所获得的金额被称为自己的资本，即所谓的“自有资本”。 “监管资本比率”是用“非固定权益资本额”（从权益资本中扣除固定资产得出的金额）除以“风险相当额”（对应于各种情况下可能发生的风险）计算得出的指标。

《金融商品交易法》规定，证券公司必须制作载明每年3月、6月、9月、12月末资本充足率的文件，并自次月末起在各营业网点保存三个月，以供公众查阅。

如何计算资本充足率

资本充足率的计算由《金融商品交易法》和《内阁府金融商品交易条例》规定，概要如下。

由于其业务性质涉及频繁、大量地买卖证券等，证券公司必须始终保持“不固定数额的股本资本”，以涵盖所持证券价格波动等各种风险。根据《金融工具和交易法》，证券公司必须将监管资本比率维持在一定水平以上。

但是，提高监管资本比率和有效利用股本之间往往需要权衡。由于不同公司对资本充足率应维持在什么水平的概念有所不同，仅以资本充足率水平来衡量证券公司财务稳健程度并不一定合适。

投资者除了参考公司的资本充足率外，还需要参考公司财务报表等显示的公司“业务及财产状况”来综合衡量证券公司的财务健全程度。

法律法规规定的资本充足率标准

《金融商品交易法》规定，公司必须维持120%的资本充足率，如果低于该水平，金融厅可以向证券公司发出监管令。
此外，东京证券交易所（以下简称“TSE”）和大阪交易所（以下简称“OSE”）定期监控交易参与者的资本充足率等财务状况，并根据水平和公司情况采取限制或暂停交易等措施，努力确保证券市场的稳定。

一般交易参与者监管资本比率列表

以下文件是根据每个一般交易参与者准备的文件列出的资本充足率等清单。