场外衍生品清算致我们所有的客户 - 客户清算
JSCC于2012年10月开始清算日元利率掉期，目前有来自25家国内外主要金融机构的清算参与者和100多家清算委托人（附属客户）使用。请参阅下文以客户清算 (*) 的形式了解我们的利率掉期清算服务概述。
(*) 这使我们能够清算清算参与者的客户通过“证券清算机构”进行的交易。
目录
如果您有任何疑问，请联系“10 咨询”。
1。可在 JSCC 清算的利率掉期交易 — 需要清算的交易
- 为了响应用户的要求，我们为比日本须承担集中清算义务的交易更广泛的交易提供清算服务。
- 请参阅下文，了解我们可以清算的利率掉期交易。
- 请参阅下文了解更详细的交易要求。
2。从利率掉期交易到清算——债务负担
- 我们用一张图来介绍场外交易的利率掉期交易直至我们清算为止的流程以及债务负担的时间。请参阅下文了解概述。
3。关于根据持仓风险存入保证金——保证金
- 客户的平仓头寸因利率波动而产生的风险由“保证金”承担。客户通过清算经纪人（提供客户清算的清算参与者）向我们存入保证金。
- 请参阅下文，了解各种边距的概述。
- 有关保证金的具体存款/计算方法以及存款期限，请参阅下文。
初始保证金和流动资金费用
- 客户缓冲区
在我们公司，当清算委托人（联属客户）缺乏抵押品时，您可以使用“客户缓冲”系统，该系统允许您使用委托清算参与者存入的抵押品来弥补短缺。总结是点击此处
4。如何管理存入我们这里的抵押品——信托计划
- 公司在每个工作日为清算参与者和清算受托人（联属客户）存入的抵押品建立信托(*)。如此一来，委托担保物将在日本法律制度下与本公司破产的风险隔离（破产隔离）。
(*) 除了这种存储货币抵押品的方法外，您还可以使用将其存入日本银行活期账户的方法。 - 请参阅下文，了解信托计划的概述。
- 请参阅下文，了解美国和日本在针对美国人（根据美国商品期货委员会 2013 年发布的指导，符合美国人资格的交易方）的客户保护方面的法律比较概览。
5。多样化的后期清算服务——压缩、全仓保证金、头寸转移
- 压缩
我们提供“压缩”服务，可让您减少和压缩已清算交易的余额。客户可以使用“按交易压缩”、“优惠券混合”和“批量压缩”。请参阅下文了解概述。
- 全仓保证金
我们提供“全仓保证金”服务，允许清算利率掉期和长期政府债券期货之间的风险抵消。请参阅下文了解概述。
- 仓位转移
我们提供“头寸转移”服务，允许您将已清算的利率掉期交易转移到另一家公司。请参阅下文了解概述。
6。 JSCC 直接
关于 JSCC Direct
我们提供“JSCC Direct”作为辅助服务，清算委托人可以直接获取我司提供的债务负担信息、保证金要求等相关报告。
使用是自愿的。如需使用，请联系受托清算参与人。
请参阅下文，了解 JSCC Direct 的概述和联系信息。
7。费用
- 介绍与我们的清算服务相关的各种费用。您可以选择两种与客户清算相关的债务负担费用：一种基于交易的名义金额，另一种基于交易数量。具体详情请参阅下文。
8。清除参与者违约时的响应
- 我们充分管理清算参与者的信用风险，以防止他们破产，但万一清算经纪商破产，客户的头寸可以转移给另一个清算参与者。
- 请参阅下文，了解我们的参与者解决程序的摘要，包括这些客户头寸的转移。
与客户抵押品相关的单独管理和头寸转移
损失赔偿财政资源
资金流动性管理
- 此外，如果参与者在利率掉期清算操作方面出现违约，应采取的具体措施请参见下文。
9。对于那些希望使用客户清算的人——有关程序的信息
- 处理客户清算的清算经纪人
目前，以下清算参与者正在我公司办理客户清算。各公司的联系方式请咨询“10咨询处”。
·花旗证券有限公司
·野村证券有限公司
·巴克莱银行（巴克莱银行）
·瑞穗银行
·三井住友信托银行
·摩根士丹利三菱日联证券有限公司 - 如何使用客户端清算
要使用我们的客户清算服务，您必须满足以下要求：
①与清算经纪人签署清算信托协议（*1）
②向本公司提交书面保证书(*2)
③使用本公司指定的撮合平台及电子交易平台（*3）
了解详情点击此处
(*1) 清算信托协议为“办理利率掉期交易清算业务流程'' 请使用附件表格第 3 号（日语）或第 3-2 号（英语）。
(*2) 承诺是“办理利率掉期交易清算业务流程'' 请使用附件表格 4（日语）或表格 4-2（英语）。
(*3) 与本公司直接连接的撮合平台和电子交易平台有MarkitWire、Tradeweb、Bloomberg VCON、Bloomberg ETP。
除上述文件外，还有其他文件必须提交给我们公司，因此请向各清算经纪商核实详情。请参阅下文，了解开始使用客户清算时清算经纪人向我们公司提交的文件列表。
- 关于根据《防止犯罪所得转移法》清算参与者的客户验证流程《防止犯罪收益转移法》（以下简称“该法”）是一部旨在防止犯罪收益转移（洗钱）的日本法律，要求银行和金融工具业务经营者（“特定业务经营者”），包括清算客户委托的掉期交易的受托人，在交易时进行验证，创建 并保存确认记录、创建并保存交易记录等，报告可疑交易。场外衍生品交易，包括场外利率掉期交易，属于本法规定的“特定交易”（本法第四条、施行令第七条），金融工具业务经营者包括清算参与者在进行交易时，需确认以下客户信息等。
- 身份信息如果是法人，将通过收到法人代表等的注册信息证明来进行确认（《实施条例》第 7 条）此外，对于目前负责公司特定交易等的自然人（代表等），必须使用驾驶执照和护照等政府颁发的官方文件来确认其身份信息（姓名、居住地、出生日期），并确认他们是“被认可为客户等负责特定交易等的代表等”。 （本法第四条第四项、施行细则第七条、第十二条）
- 交易目的通过收到客户等或其代表等的声明进行确认（《实施条例》第9条）
- 职业/业务详细信息如果是外国公司，将使用外国法律法规要求公司准备的文件进行确认，并描述公司业务的详细信息。 （《实施条例》第十条）
- 事实上的统治者通过收到客户代表等的声明进行确认。实际控制人的确定一般根据以下标准，但更详细的信息请参阅《实施条例》第十一条。对于股份公司、投资公司等，被认定直接或间接持有超过投票权总数四分之一的投票权的自然人（不包括其他自然人直接或间接持有超过多数投票权公司投票权总数二分之一的投票权的情况）对于其他法人实体，是指被认为对该法人实体的业务活动具有主导影响力的自然人请注意，此处自然人的定义包括政府机构和上市公司。 （执行令第14条）
- （参考信息）
- 防止转移犯罪所得法防止转移犯罪所得法实施令防止转移犯罪所得法施行细则
- （免责声明）
- 本信息仅供希望通过JSCC国内清算参与者清算利率掉期交易的国内外客户参考，以加深对日本《防止犯罪收益转移法》的了解。详细要求请咨询作为经纪商的清算参与者和法律专家。
此信息仅供参考，并不旨在对法律制度进行完整或全面的解释。即使法律、相关法律、指南或当局指南发生修订，日本证券结算公司 (JSCC) 也没有义务更新此信息。本内容并不构成或旨在构成任何类型的法律、投资或其他建议，而是旨在作为 JSCC 解释的法律和相关法规的一般摘要。用户必须自行获取法律建议并遵守 JSCC 有关清算操作的各种规定。无论出于何种原因，JSCC 对因使用本信息而造成的任何损害不承担任何责任。
- 外国公司 (IRS) 清算参与者和清算委托人的预扣税和免税程序外国法人的清算参与者和清算委托人有义务根据日本税收相关法律法规就其境内来源收入缴纳所得税和重建特别所得税（以下简称“所得税等”），并由JSCC代扣代缴（所得税法第5条、第7条和第212条）。另一方面，对于对外国企业征收的部分所得税，特别规定了下表所示的免税（减免）、免税措施和预扣税免税措施。如果无法确认此类措施的适用，外国公司将承担日本及其所在国双重征税的风险，以及其他经济和程序负担，因此我们要求所有清算参与者和清算委托人检查相关法律法规并执行适当的程序。此信息发布作为有关日本预扣税程序、免税（减免）、免税措施以及清算参与者和清算委托人的预扣税免税措施的参考信息。详细程序请咨询法律专家或作为经纪商的清算参与者。
[JSCC (IRS) 扣缴的国内来源收入的主要示例]
变动保证金利息 (PAI) *变动保证金资金结算系统用户收到的调整金额（PAA）无需缴纳预提税。 初始保证金/清算基金利息 *如果通过经营抵押品赚取利润，则需要支付利息并缴纳预扣税。 [JSCC 扣缴的国内来源收入的主要免税（减免）/豁免/预提税免税措施]
(1) 基于税收协定的免税/减税措施
(2) 基于特别税收措施法的免税措施合格收入 外国公司从与日本签订税收协定的国家支付的利息 基本 税收条约 程序 通过 JSCC 向 JSCC 主管税务总监提交以下文件 - 有关税收协定的通知表 （如果有额外要求（福利条款）以获得免税/减税措施，请同时提交以下文件）
- 有关福利条款的附录
- 居住证明（证明您是另一国家/地区纳税居民的文件。必须是居住国主管当局签发的居住证明。必须是在提交给 JSCC 之日之前一年内创建的）
需要更新 需要每 1 或 3 年更新一次*必要性和续订期限将根据福利条款的履行情况而有所不同。 参考 - 有关税收协定的通知表（利息所得税等的减免） ・有关税收协定的通知表
- 有关福利条款的附录 ・美利坚合众国 ・大不列颠及北爱尔兰联合王国 ・法兰西共和国政府 ・澳大利亚 ・荷兰王国 ・瑞士 ・德意志联邦共和国*除了上面列出的国家/地区之外，还有受优惠条款约束的税收协定。国家税务局网站
(3) 设有常设机构的外国公司的预扣税免税措施合格收入 “外国金融机构等”进行场外衍生品交易的保证金利息收到付款*外国金融机构等：按照外国法律在该国经营银行、金融产品交易或保险业务的外国法人。不包括资金。*初始保证金利息和变动保证金利息可免税，但清算资金利息不可免税。 基本 特别税收措施法第 42 条*临时措施截至 2020 年 3 月 31 日（截至 2020 年 3 月） 程序 向 JSCC 提供以下文件后，通过 JSCC 将纳税申报表提交给 JSCC 主管税务总监 - 有关外国法人的证明
- ≪在国内设有常设机构 (PE) 的外国公司≫注册证书（在演示前 6 个月内创建）
- ≪没有境内常设机构（PE）的外国公司≫由公共机构签发的文件，其中包含外国公司的名称及其总部或主要办事处的地点（在提交前 6 个月内创建）
- 场外衍生品交易保证金利息特别征税免税申请表
需要更新 需要每 5 年更新一次 参考 场外衍生品交易保证金利息特别征税免税申请表 合格收入 归属于外国公司境内常设机构的某些国内来源收入 基本 所得税法第 180 条 程序 外国公司向主管税务主管提交下列①所列文件，然后向JSCC出示主管税务主管签发的下列②所列证明 - ①提交给税务局局长的文件·外国公司或非居民预扣税免税证明申请表·（如果外国公司在日本获得商业许可或注册）证明该许可或注册的文件副本
- ②需向JSCC提交的文件·预扣税免税证明
需要更新 需要根据预扣税免税证明上注明的截止日期进行更新 参考 向外国公司或非居民颁发（增补）预扣税豁免证明申请表
- （免责声明）
- 此信息仅供参考，提供日本证券结算公司 (JSCC) 对截至 2025 年 3 月 31 日的法律法规的理解，并不旨在对法律制度进行完整或全面的解释。即使法律、相关法律、指南或当局的指导方针有修订（特别是根据《特别税收措施法》可能对免税措施设定了一定的期限），JSCC 也没有义务更新此信息。本内容并不构成或旨在构成任何类型的法律、投资或其他建议，而是旨在作为 JSCC 解释的法律和相关法规的一般摘要。用户必须自行获取法律建议并遵守 JSCC 有关清算操作的各种规则。 JSCC 对因任何原因使用本信息而造成的任何损害不承担任何责任。
10。查询
- 日本证券结算公司场外衍生品清算部（负责利率互换）
电话：050-3361-1794
电子邮件：otc@jpxcojp - 日本证券结算公司结算风险管理部监察组
电话：050-3361-1789
电子邮件：risk-mo@jpxcojp
11。海外获得许可和认证的情况
12。其他的
- 使用我们的利率掉期清算服务的清算参与者和清算委托人名单如下。
- 我们已经发布了利率掉期交易清算业务的规则和公告。详情请参阅下文。
- 我们正在推出与利率掉期交易相关的清算结果。详情请参阅下文。
- 请参阅下文，了解基于 FMI 原则的披露。
